[轉貼] 6/27（五）盤前觀測

夢想er

昨收盤：7811（-43） 昨日量：950億 五日均量：947億 五日均線：7836

ㄧ、台指期及台指選擇權資料：
1.自營商期貨未平倉部位：多單：3497→3249。空單：8585→8944。多空淨額：-5088→-5695。
2.投信期貨未平倉部位：多單：703→588。空單：6788→5997。多空淨額：-6085→-5409。
3.外資期貨未平倉部位：多單：22241→22571。空單：27695→26316。多空淨額：-5454→-3745。
4.十大特定法人：多單17615→18367。空單22917→22317。多空淨額：-5302→-3950。
5.法人多空淨額合計：-21929→-18799。6.台指期未平倉量：56967口→55862口。7.結算日：7/17
8.價差：-106→-116。收7695（-54）。9.台指選擇權最大未平倉履約價：put7500/ call 8100。
10.今日關卡價：7611、7641、7719、7749、7827。
二、市場籌碼變化：
1.三大法人合計：賣超18.27億。
外資：買進235.31億、賣出275.53億，合計賣超40.22億。
投信：買進43.22億、賣出27.37億，合計買超15.85億。
自營商：買進35.93億、賣出29.88億，合計買超6.05億。
2.資劵：資-8.29億（餘額3313億）、劵+16839張（餘張361031張）。
3.買張6352923→5519536、賣張5287703→5282414、差額+1065220→+237122。
均買5.65張→5.9張、均賣5.79→5.88張、差額-0.14→+0.02張。
4.電子成交比重：57.62％→58.2％。5.金融成交比重：10.04％→8.68％。
三、大盤看法：
（1）由昨日盤中觀察買張明顯消失又回復至前日水準，但賣張並無擴增顯示賣壓並未增強，而在日、韓股市上漲中，台股並未順勢拉高、早盤反而出現賣單高掛現象，在量能再度萎縮且無特定買盤進場下，台股根本無法消化高檔賣壓，中盤過後明顯由空方掌控，台股一路走低，看來特定買盤頗為保守，只有在美股大跌下才會進場，只要美股上漲就不進場，屬消極性作法無法有效提升台股支撐。（2）由期貨觀察，明顯與現貨出現背離現象，現貨跌期貨相對強、現貨漲期貨就相對弱擴大逆價差，似乎現貨漲跌幅度全在期貨預期之中，再由法人期貨部位觀察，前天台股大漲反而期貨空單增加4000口，昨天台股相對國際股市弱勢而下跌，反而多單增加3100口，法人在現貨部位保守，且有控指數而在期貨上下其手現象。（3）今日若美股大跌，前低7679將再受考驗，早盤可觀察量能是否明顯擴增，若有擴增現象則不排除特定買盤再度進場，而今日為摩台指結算，若順勢壓低後有利外資獲利回補出場，中盤過後較有機會反攻。（4）長線支撐近在咫尺，7655 缺口及季乖離13.5％位置在7550附近，故7700以下皆應出現多方強力抵抗，若7700以下未出現此現象，則將面對更嚴重問題，就是融資斷頭問題，在改為整戶維持率後斷頭不易，因此近期融資減肥速度緩慢，一旦出現融資斷頭就會演變為多殺多格局，屆時低點難測且長線將有走空疑慮，因此目前台股處於長線關鍵性位置不得不守，故政府基金若有意護盤，則在台股面對多空轉折處應全力施為，若只是採取消極性低接而無拉抬營造強勢類股穩住市場信心，則將無功而返，長線要守穩多頭格局，7700以下就應出現強拉或強彈，需密切留意。今日關卡價：7729、7760、7832、7863、7935。